#

Получение кредитов

Получение кредитов

В рамках исследования «Ведение бизнеса» посредством одного набора показателей оцениваются законные права заемщиков и кредиторов по обеспеченным сделкам, а посредством другого — обмен кредитной информацией. Первый набор показателей измеряет наличие определенных положений, которые облегчают предоставление займов в рамках законодательства о залоговом обеспечении и несостоятельности (банкротстве). Второй набор оценивает охват, объем и доступность кредитной информации, которую можно получить через поставщиков услуг кредитной отчетности таких как кредитные бюро или кредитные реестры. Рейтинг экономик по показателю «Получение кредитов» определяется путем сортировки общего балла по показателям передового рубежа для индикатора. Общий балл определяется путём суммирования показателей отдаленности от передового рубежа по индексу действенности законных прав и по индексу глубины кредитной информации.

Законные права

Данные о законных правах заемщиков и кредиторов собираются путем опроса юристов, специализирующихся на финансовых вопросах, и проверяются путем анализа законодательных и нормативных актов, а также соответствующей информации по залоговому обеспечению и банкротству из общедоступных источников. Результаты обследования удостоверяются посредством дополнительных интервью с респондентами, а также в общение с третьими сторонами и изучением сведений из общедоступных источников. Для подтверждения данных обследования проводятся телеконференции или локальные визиты во всех странах.

Индекс действенности законных прав

Индекс действенности законных прав измеряет, в какой степени законодательство о залоговом обеспечении и несостоятельности (банкротстве) защищает права заемщиков и кредиторов и тем самым способствует кредитованию. Для каждой страны, во-первых, определяется наличие единой системы обеспеченных сделок. Следовательно, используются два сценария, случай А и В, для определения как невладельческий обеспечительный интерес создается, публикуется и вступает в законную силу. Особое внимание уделяется тому, как работает залоговый реестр (в случае если регистрация обеспечительного интереса возможна.) В сценариях участвуют обеспеченный заемщик — компания «ABC» — и обеспеченный кредитор — банк «БизБанк».

В некоторых странах правовые основы проведения обеспеченных операций могут быть таковы, что возможен только один сценарий, либо A, либо B (но не оба). В обоих случаях исследуется один и тот же набор правовых норм на использование залога, представленного движимым имуществом.

Используются некоторые предположения в отношении обеспеченного заемщика (компания «ABC») и кредитора («БизБанк»):

  • «ABC» является отечественной компанией с ограниченной ответственностью;
  • В компании работают до 50 сотрудников;
  • Головное отделение и единственная операционная база компании «ABC» расположены в городе, являющемся крупнейшим центром деловой активности в стране. Для 11 стран, информация также собрана для второго крупнейшего города;
  • Компании «ABC» и «БизБанк» являются отечественными компаниями, не имеющими иностранных владельцев.

В сценариях также используются определенные допущения. В варианте A в качестве залогового обеспечения по кредиту «ABC» предоставляет «БизБанку» невладельческое залоговое право на одну из категорий движимых активов, например, на машинное оборудование или запасы материальных оборотных средств. Компания «ABC» хочет сохранить за собой право владения и собственности на залоговое обеспечение. В странах, где законодательство не разрешает предоставлять невладельческие залоговые права на движимое имущество, «ABC» и «БизБанк» используют фидуциарную передачу правового титула (или иной аналогичный механизм, заменяющий невладельческие залоговые права).  

В варианте B компания «ABC» предоставляет «БизБанку» залог бизнеса, залог предприятия, плавающий залог или любой другой залог, дающий «БизБанку» залоговое право на совокупность движимых активов компании (или на максимальный возможный объем движимых активов «ABC»). «ABC» сохраняет права собственности и владения на эти активы.

Индекс действенности законных прав охватывает функциональные эквиваленты обеспечения движимого имущества (например, сдача в аренду или оговорка о сохранении права собственности) только в первом компоненте, таким образом, оценивается насколько интегрирована или объединена правовая база по обеспеченным сделкам.

Индекс действенности законных прав охватывает 10 аспектов, которые связаны с законными правами, предусмотренными законодательством о залоговом обеспечении, и 2 аспекта, которые касаются законодательства о банкротстве. За каждое из следующих положений этих законов присваивается один балл:

  • В стране существует интегрированная или единая правовая база для обеспеченных сделок, которая распространяется на создание, гласность/ публичность и приведение в законное исполнение 4 функциональных эквивалентов защищенных интересов в составе движимого имущества: передача прав собственности доверенному лицу; финансовая аренда/лизинг; присвоение или передача дебиторской задолженности; и продажи с удержанием права собственности.
  • Закон разрешает предприятию предоставлять невладельческое залоговое право на отдельную категорию движимых активов (таких как машинное оборудование или запасы материальных оборотных средств), не требуя конкретного описания залогового обеспечения.
  • Закон разрешает предприятию предоставлять невладельческое залоговое право на практически все его движимые активы, не требуя конкретного описания залогового обеспечения.
  • Залоговое право может распространяться на будущие или приобретенные впоследствии активы и может автоматически относиться к активам, полученным в результате использования исходных активов, к поступлениям от этих активов или к заменившим их активам.
  • Общее описание долгов и обязательств допускается в залоговом договоре (договоре о залоге) и в регистрационных документах, все виды долгов и обязательств могут быть обеспеченны между сторонами, а договор залога может включать в себя максимальную сумму, на которую активы обременены.  
  • В стране действует залоговый реестр или институт регистрации залогового обеспечения, объединенный географически и по видам активов, а электронная база данных упорядочена по именам должника.
  • Залоговый реестр является информационной базой которая только уведомляет о существовании обеспечительного интереса (но не публикует основополагающих/ базовых документов) и не выполняет юридический анализ/обзор сделки. Реестр также публикует функциональные эквиваленты обеспечительных интересов.
  • Залоговый реестр модернизирован и позволяет обеспеченным заемщикам (или их представителям) регистрировать, искать, редактировать, или расторгать право на обеспечительный интерес в электронном формате.
  • В случае дефолта должника за рамками процедуры банкротства выплаты обеспеченным кредиторам производятся в первую очередь (например, до удовлетворения общих налоговых требований и требований работников).
  • В случае ликвидации компании выплаты обеспеченным кредиторам производятся в первую очередь (например, до удовлетворения общих налоговых требований и требований работников).
  • На обеспеченных кредиторов распространяются действие автоматической приостановки или моратория на процедуры применения права, когда в отношении должника начинается процедура реорганизации под надзором суда, но законодательство защищает права обеспеченного кредитора, предоставляя четкие основания для освобождения от автоматического пребывания (например, если движимое имущество находится в опасности) или установив предельный срок на автоматического пребывания.
  • Закон разрешает сторонам предусматривать в соглашении о залоге, что кредитор вправе принудительно осуществить свое залоговое право во внесудебном порядке. Закон допускает проведение государственных и частных аукционов, а также позволяет обеспеченному кредитору забрать/оставить при себе активы в погашение долга.

Значения индекса находиться в интервале от 0 до 12, при этом более высокие оценки означают большую эффективность законодательства о залоговом обеспечении и банкротстве с точки зрения расширения доступа к кредиту.

Реформы

Каждый год индекс действенности законных прав отслеживает изменения связанные с обеспеченными сделками и несостоятельностью. В зависимости от влияния на данные, некоторые изменения классифицируются, как реформы, и перечисляются в разделе «краткое содержание реформ Ведения бизнеса 2015/2016», чтобы отметить внедрение значительных изменений. Реформы делятся на две категории – те реформы, которые упрощают ведение бизнеса, и те реформы, которые усложняют ведение бизнеса. Индекс действенности законных прав использует следующие критерии для признания реформы. Все изменения в законах и нормативных актах, которые имеют какое-либо влияние на оценку экономики по существовании правовой базы для обеспеченных сделок, которая регулирует создание, гласность/ публичность и приведение в законное исполнение невладельческых обеспечительных интересов и их функциональных эквивалентов. Каждый год, новые законы и поправки оцениваются на основании того облегчают ли они получение кредита малыми и средними предприятиями, позволяя обеспечить максимальную гибкость в выборе активов, которые могут быть использованы в качестве залога. Рекомендации, типовые правила, принципы и прецедентное право исключены.

Реформы, влияющие на индекс действенности законных прав включают изменения или введение акта по обеспеченных сделках, кодекса неплатежеспособности или гражданского кодекса, а также создание или модернизацию любой из функций залогового реестра которые измеряются индикаторами. Например, введение закона, который предусматривает залоговый реестр и фактически устанавливает такой залоговый реестр, который является географически централизованным, единым для всех видов движимого имущества, а также всех типов субъектов, с данными упорядоченными по именам должника, будет учитываться как реформа с увеличением оценки на 1 балл, которая следовательно будет отражена в докладе.

 Кредитная информация

Данные по обмену кредитной информацией собираются в два этапа. На первом проводится обследование органов банковского надзора и изучение общедоступных информационных ресурсов, чтобы подтвердить существование поставщиков услуг кредитной отчетности, таких как кредитные реестры или бюро кредитной информации. На втором этапе при необходимости проводится детальное обследование самих этих структур, позволяющее выяснить форму организации кредитного реестра или бюро кредитной информации и применяемых в отношении них законодательных и иных норм. Результаты обследования проверяются путем нескольких дополнительных раундов общения с респондентами, а также контактов с третьими сторонами и изучения сведений из общедоступных источников. Для подтверждения данных обследования проводятся телеконференции и посещения соответствующих образований на местах во всех странах.

Индекс глубины кредитной информации

Индекс глубины кредитной информации оценивает правила и практику в отношении охвата, объема и доступности кредитной информации, которую можно получить либо через кредитный реестр, либо через бюро кредитной информации. За каждую из следующих 8 характеристик кредитного реестра или бюро кредитной информации (или того и другого) присваивается один балл:

  • Распространяются данные как по компаниям, так и по физическим лицам.
  • Распространяется как позитивная кредитная информация (например, исходная сумма кредита, непогашенные суммы кредитов и график своевременности погашения), так и негативная информация (например, просроченные платежи, количество и сумма дефолтов).
  • Кроме данных финансовых учреждений распространяются также данные, полученные от предприятий розничной торговли и компаний коммунальных служб.
  • Распространяются ретроспективные данные не менее чем за 2 года. Кредитные реестры и бюро кредитной информации, которые распространяют данные о негативной информации более чем за 10 лет или удаляют данные о случаях неисполнения обязательств сразу же после их погашения получают по этому показателю оценку 0.
  • Распространяются данные о кредитах, суммы которых составляют менее 1 процента дохода на душу населения
  • По закону заемщики имеют право доступа к данным о них, содержащимся в крупнейшем кредитном бюро или реестре страны. Кредитные бюро и реестры, которые взимают более 1% от дохода на душу населения для заемщиков, чтобы проверить свою базу данных получают оценку в 0 по этому показателю.
  • Банки и другие финансовые учреждения имеют доступ к кредитной информации заемщиков онлайн (например, через интернет-платформы, по средству связи system-to-system connection или обеих).
  • Кредитные оценки бюро и реестров предлагаются в качестве услуг с добавленной стоимостью, чтобы помочь банкам и другим финансовым учреждениям при оценке кредитоспособности заемщиков.

Индекс находится в интервале от 0 до 8, при этом более высокие значения указывают на возможность получения большего объема кредитной информации либо в кредитном реестре, либо в бюро кредитной информации, чтобы облегчить принятие решений о кредитовании. Если кредитный реестр или бюро не функционируют или охватывает менее 5 процентов взрослого населения, оценка по индексу глубины кредитной информации равна 0.

В Литве, например, действуют и кредитный реестр, и бюро кредитной информации. Оба распространяют данные как по компаниям, так и по физическим лицам. Оба они распространяются позитивную и негативную информацию. Хотя кредитный реестр не распространяет данные, полученные от предприятий розничной торговли и компаний коммунальных служб, это делает бюро кредитной информации. Оба распространяют данные за период времени, охватывающий не менее 2 лет. Хотя в кредитном реестре содержатся данные о кредитах на сумму не менее   290 евро, бюро кредитной информации распространяет данные о кредитах любого размера. Заемщики имеют право доступа к данным о себе, содержащимся как в кредитном реестре, так и в частном кредитной информации без взимания платы единожды в год. Обе инстанции предоставляют своим пользователям доступ к базам данных через интернет платформы (оценка 1). Хотя кредитный реестр не предлагает кредитные оценки, кредитное бюро предлагает данную услугу (1 балл). Сложив все оценки по перечисленным показателям, Литва получает 8 баллов по индексу глубины кредитной информации

Охват бюро кредитной информации

Охват бюро кредитной информации отражает количество физических лиц и компаний, информация о заимствованиях которых за последние 5 лет содержится в бюро кредитной информации на 1-ое января 2016-го года. Вдобавок, отражается количество физических лиц и компаний, которые не имеют истории заимствований за последние 5 лет, но чья кредитная информация была запрошена кредиторами в бюро в период с 2-го января 2015 года по 1-го января 2016 года. Это количество выражается в процентах взрослого населения (населения, возраст которого в 2015 году составлял 15 лет и старше, согласно изданию Всемирного банка «Показатели мирового развития»). Под бюро кредитной информации понимается частная компания или некоммерческая организация, ведущая базу данных о кредитоспособности заемщиков (физических или юридических лиц) в финансовой системе и способствующая обмену кредитной информацией между банками и финансовыми учреждениями. (Многие бюро осуществляют банковский и общий финансовый надзор на практике, хотя это не является их основной функцией). Бюро по кредитным расследованиям, которые прямо не способствуют обмену информацией между банками и другими финансовыми учреждениями, при составлении этого показателя не учитываются. При отсутствии бюро значение показателя охвата равно 0%.

Охват кредитного реестра

Показатель охвата кредитного реестра отражает количество физических лиц и компаний, информация о заимствованиях которых за последние 5 лет содержится в базе данных кредитного реестра на 1-ое января 2016-го года. Вдобавок, отражается количество физических лиц и компаний, которые не имеют истории заимствований за последние 5 лет, но чья кредитная информация была запрошена кредиторами в реестре в период с 2-го января 2015 года по 1-го января 2016 года. Это количество выражается в процентах взрослого населения (населения, возраст которого в 2015 году составлял 15 лет и старше, согласно изданию Всемирного банка «Показатели мирового развития»). Под кредитным реестром понимается база данных, которая ведется государственным сектором, обычно центральным банком или банковским департаментом, который собирает информацию о кредитоспособности заемщиков (физических или юридических лиц) в финансовой системе и способствует обмену кредитной информацией между банками и финансовыми учреждениями. При отсутствии государственного реестра значение показателя охвата равно 0%.

Реформы

Индекс глубины кредитной информации каждый год отслеживает изменения связанные с охватом, объемом и доступностью кредитной информации, которую можно получить либо через кредитный реестр, либо через бюро кредитной информации. В зависимости от влияния на данные, определенные изменения классифицируются как реформы и включены в сводку реформ в разделе доклада «Ведение Бизнеса» в 2015/2016 для того, чтобы признать реализацию значительных изменений. Реформы делятся на два типа: те, которые упрощают ведения бизнеса и те, которые делают ведения бизнеса более трудным. Индекс глубины кредитной информации использует три критерии для признания реформы.

Во-первых, все изменения в законах, нормативных актах и практике, которые имеют какое-либо влияние на оценку экономики по индексу кредитной информации классифицируются как реформы. Примеры реформ с влиянием на индекс включают меры по распространению позитивной кредитной информации, в дополнении к негативной информации, распространению данных полученных от предприятий розничной торговли и компаний коммунальных служб, или введение кредитных оценок бюро и реестров в качестве услуг с добавленной стоимостью. Любое изменение, которое улучшает оценку данной экономики в любом из восьми пунктов индекса считается реформой. Некоторые реформы могут влиять на более чем один пункт. К примеру, введение нового кредитного бюро с охватом более чем 5% взрослого населения, которое распространяет информацию о компаниях и физических лицах, а также позитивные и негативные данные, и обеспечивает банкам и другим финансовым учреждениям доступ к кредитной информации заемщиков онлайн, представляет собой увеличение на 3 балла в индексе. В то время как, введение законодательства в соответствии с которым заемщики имеют право доступа к данным о них, содержащимся в крупнейшем кредитном бюро или реестре экономики, представляет собой реформу с увеличением на 1 балл в индексе.

Во-вторых, изменения, которые увеличивают охват крупнейшего кредитного бюро или реестра в экономике до более чем 5% взрослого населения также могут быть классифицированы как реформы. В соответствии с методологией индикатора получения кредитов, если кредитное бюро или реестр охватывает менее 5% взрослого населения, оценка по индексу глубины кредитной информации равна 0. Влияние реформы будет зависеть от характеристик системы кредитной отчетности экономики и ее оценке по восьми пунктах индекса. Расширение охвата, которое не достигает 5% взрослого населения не классифицируется как реформа, но его влияние все еще отражается на обновленных статистических данных.

В-третьих, иногда индекс кредитной информации признает как реформы законодательные изменения, которые не имеют влияния на текущее данные. Этот вариант, как правило, используется для законодательных изменений исключительной величины, таких как введение законов о работе бюро кредитных историй или законов о защите персональных данных.

Детальные данные о кредитной информации можно найти для каждой страны на  http://www.doingbusiness.org. Первоначальная методика была разработана Djankov, McLiesh и Shleifer (2007)и применяется здесь с незначительными изменениями.